Росбалт, 05/11/2003, ГЛАВНЫЕ НОВОСТИ 13:44
«Бумажный тигр» против «золотого тельца»
Доллар: неспокойное прошлое...
Настоящие деньги — из золота и серебра. Именно это было зафиксировано в сознании людей в течение нескольких тысячелетий. Ценность же бумажных денег, появившихся, по историческим меркам, сравнительно недавно — это в значительной степени вопрос доверия к ним со стороны общества. Современные платежные средства не являются исключением, даже если речь идет о такой авторитетной валюте, как доллар США.
Доллар — прежде всего платежное средство на территории самих Соединенных Штатов. Однако драматические события недалёкого прошлого, из которых американское правительство сумело извлечь максимальную выгоду, и относительная стабильность предоставили доллару статус международной меры сравнения стоимости товаров и услуг, а также средства платежа в мировой торговле.
...Окончание Второй мировой войны поставило перед Америкой нелегкую задачу. Надо было во что бы то ни стало избавиться от большой массы обесцененных денег, сумма которых за 1941-1945 гг. возросла в 3,6 раза. Что делать с такой огромной кучей бумаги? Решение правительства США было простым и эффективным. Согласно «плану Маршалла», американцы «скинули» в Западную Европу 12,385 млрд. долларов «помощи на восстановление». Значительная ее часть — 9,26 млрд. — представляла собой беспроцентные и безвозвратные займы. Даже Япония получила от недавнего злейшего врага «подарок» в виде 2,15 млрд. долларов.
Общая численность осчастливленных стран достигла 17-ти, причем пяти из них деньги были выделены почти вдвое быстрее, чем это планировалось вначале. Тогда почти весь мир поверил, что щедрый заокеанский «дядюшка» выделил настоящие деньги. На самом же деле Вашингтон боролся с инфляцией в собственной стране...
Как происходит экспорт инфляции? Очень просто. Для решения своих проблем авторитетная в глазах других народов страна печатает бумажные деньги. Печатает столько, сколько необходимо сегодня, пренебрегая при этом экономическими законами. Потом выплачивает их военным, безработным и другим получателям денег из казны, расплачивается ими с исполнителями государственных заказов. А потом — собирает в виде налогов. Именно в этот момент в стране должна начаться инфляция. Однако начинается она не сразу после выплат населению, а с некоторым временным лагом.
Именно в момент опоздания лишние деньги необходимо изъять из внутреннего оборота и дать кому-нибудь взаймы. Тогда в стране-доноре остаются только деньги, обеспеченные товарами, а чрезмерный бумажный груз исчезает за границей на неопределенное время. Это и называется экспортом инфляции. Потому что в другой стране количество бумажных денег возрастает...
Поскольку «подаренная» послевоенной Европе американская валюта там и обращалась, финансисты придумали специальный термин — «евродоллар». Вначале правительства европейских стран вели себя спокойно: подписанное в 1944 году Бреттон-Вудское соглашение зафиксировало золотое содержание доллара США. Каждый банк — владелец американской валюты — получал право обменивать бумажные доллары на драгоценный металл по цене 35 долларов за одну тройскую унцию (31,1035 г). Таким образом Соединенные Штаты подстраховались от возвращения «евродолларов» на историческую родину: мол, не бойтесь, господа, наши доллары — это то же самое золото! Вот документ!
Для каждого, кто интересуется историей, несомненным является тот факт, что за годы «маршаллизации» европейская экономика окрепла. В период с 1948 по 1951 гг. валовой продукт вырос на 32,5%. Вопрос в другом: вырос он благодаря американской помощи или вопреки ей? Потому что, например, в Бразилии за те же четыре года объем ВВП увеличился на... 65,1%!
Послевоенная Европа, «подсев» на долларовые инъекции и получив вызванную ими инфляцию, быстро поняла, в чем дело. Правда, тактика избавления от «благодетеля» у каждой страны была своя, но стратегия — одна и та же: укрепление национальной валюты путем сжатия денежной массы.
Возьмем, например, Францию времён Шарля де Голля. Пятая республика не имеет Центрального банка. Деньги размножаются путем кредитной эмиссии. Инфляция кормит преимущественно банкиров. И президент де Голль эту кормушку закрыл. Французским банкам предложено не превышать 10-процентный уровень кредита. 10% — и ни франком больше!
Более того, де Голль решился еще на один решительный шаг: 4 февраля 1965 года французский президент объявил, что отныне при международных расчетах его страна полностью переходит на реальное золото. И не намерена более считать доллар США золотым эквивалентом, потому что доллар — бумажный.
Через неделю министерство финансов Франции опубликовало практические шаги по реализации указаний президента. В полном соответствии с Бреттон-Вудским договором, Франция потребовала от Соединенных Штатов настоящее золото в обмен на те 1,5 млрд. бумажных долларов, которые она накопила к тому времени. Разразился скандал, но боевой генерал остался непоколебим, и свое золото Франция в конце концов получила.
Много написано и про «немецкое экономическое чудо», автором которого считается профессор Людвиг Эрхард. Техническая подоплека «чуда» — денежная реформа. В ночь на 21 июня 1948 года в стране отменили хождение рейхсмарки и ввели в обращение дойчмарку. Каждый немец получал наличными по 40 DM (к которым в сентябре добавили еще по 20); пенсии, зарплату и плату за жилье пересчитали в пропорции 1:1, обязательства банков и других учреждений Третьего рейха аннулировали.
Предприятия получили наличные только для выплаты первой зарплаты, в дальнейшем их обязали функционировать исключительно за счет реализованной продукции или услуг. Одновременно немцам объявили: «Больше денег в стране нет. Соревнуйтесь за эти!» А цены правительство отпустило только через три дня.
Почему у немцев всё получилось так хорошо? Потому что они знали о планах и объеме американской помощи. Учитывая товарные цены, немецкие экономисты подсчитали сумму денег, нужных ФРГ для нормального внутреннего обращения, потом вычли «евродоллары», а на остаток заказали дойчмарки. Таким образом, монетарист Эрхард нейтрализовал импортируемую из США инфляцию еще до ее появления на берегах Рейна.
А для Соединенных Штатов негативные последствия наступили довольно быстро. Потому что когда денежную массу сжимают, в ней не остаётся места для валют других стран. Западная Европа начала спасаться от долларов США, как от опасной болезни. Процесс пошёл в обратную сторону, а его наивысшая точка наблюдалась в середине 1971 года. Только за 4 мая и только один Центральный банк ФРГ обменял на дойчмарки 1,2 млрд. долларов. Практичные немцы, которые вслух осудили «золотой» шаг де Голля, собрали авторитетную американскую бумагу и тихо положили хозяевам на стол. Для обмена на жёлтый металл.
В том году ежедневные сводки о золотом запасе США напоминали военные сообщения. В конце концов в августе Америка заявила о капитуляции: обмен долларов на золото был прекращен. Кроме того, страна ввела 10-процентную пошлину на импорт товаров и на три дня заморозила заработную плату и цены. Был введен также плавающий валютный курс, породивший безудержную долларовую инфляцию.
Выступая в Конгрессе США, президент Ричард Никсон признал поражение и «порадовал» сограждан следующими цифрами: золотой запас Америки уменьшился на 12 тыс. тонн, то есть вдвое, сумма долларов непосредственно в стране возросла до 52-х миллиардов, а во всём остальном мире их было еще 80 миллиардов.
Подрыв доверия к доллару вызвал быстрый рост цен на золото. Если в апреле 1972-го цена тройской унции составляла 38, то в феврале1973 г. она выросла до 42,22 долларов США. А через год, в феврале 1974-го, цена на золото на биржах Лондона, Парижа и Франкфурта достигла 150 долларов за тройскую унцию.
Для справки: сегодняшняя стоимость унции золота колеблется в пределах 350-352 долларов. За тридцать с небольшим лет рост цены составил 1000%!
...и проблемное будущее
В последующие тридцать лет ситуация для Америки только ухудшилась. Масса долларов значительно выросла (сегодня в США в обороте более 150 млрд. «зелёных», за пределами страны — около 500 млрд.), а в мире появились серьезные конкуренты, среди которых на наибольшее внимание претендуют евро и китайский юань.
Независимые эксперты уже несколько лет предупреждают о несоответствии между реальной долей США в мировом производстве и высоким уровнем присутствия американской валюты в мировой экономике.
Директор Института проблем глобализации Михаил Делягин в связи с этим отмечает, что постоянная угроза, которая дамокловым мечом нависла над США, состоит в снижении ценности доллара как мировой валюты и возможности его массового обмена на национальные валюты стран-держателей наиболее значительных долларовых активов. В таких условиях, продолжает Делягин, американская экономика начнет захлёбываться в сотнях миллиардов «евро»- и «чайна»-долларов, которые она будет получать «в подол», и долларовая масса, обслуживающая сегодня потребности всего мира, окажется чрезмерной по сравнению с потребностями самих США. Результат такого развития событий может быть только один — катастрофическое обесценивание доллара и потеря им статуса «мировых денег».
Появление евро стало первым этапом дедолларизации мировой финансово-экономической системы. Тем более что американская экономика не настолько сильна, чтобы оставаться единоличным фаворитом финансовых рынков планеты. Как известно, доля США в мировом производстве составляет сегодня 27%, а в мировой торговле — 20%. Но когда иностранные граждане и другие государства хранят свои сбережения или ведут расчеты в долларах, они в непрямой форме спонсируют Соединенные Штаты, обеспечивая их гражданам незаслуженно высокий уровень жизни.
В качестве примера возьмем типичный для экономики США 2000 год. По официальным данным (об этом заявил помощник президента США по экономике Лоуренс Линдсей), в том году граждане США потребили на 700 млрд. долларов больше, чем заработали. А общая задолженность американских домохозяйств составила 102% всего ВВП США. Нетрудно догадаться, население каких стран в 2000 году кредитовало Америку на 700 миллиардов у.е.
Другими словами, как говорит российский экономист Андрей Кобяков, фундаментом, на котором зиждется здоровье американской экономики и благосостояние граждан США, является тривиальная долговая пирамида. Уже более 20 лет США имеют отрицательное сальдо внешнеэкономического баланса, то есть импортируют в страну и потребляют больше, чем производят и экспортируют. Каждый новорожденный американец уже должен другим странам 60 тыс. долларов. А ведь есть еще внутренний долг...
Догадайтесь, что может произойти, если подавляющее большинство этих очень условных единиц вернётся на историческую родину?
«Бесценное» золото
Во все времена наиболее надежным с экономической точки зрения способом хранения свободных средств, особенно на долгосрочную перспективу, были не банкноты и тем более не пластиковые карточки, а золото, серебро, платина — в разных формах.
Удивительно, но сегодня свободного мирового рынка золота фактически не существует. Торговлю этим металлом монополизировали пять операторов, принимающих только согласованные решения, в результате чего мировые цены на золото искусственно занижаются уже в течение 10 лет. Его действительная рыночная стоимость, таким образом, сейчас неизвестна. Кому выгодна такая ситуация? — вопрос риторический...
Николай Кузнецов. Киев
Источник:
http://www.rosbalt.ru/2003/11/11/127942.html
--- Абу Шукур Балхи --- 
